股权激励实操与案例分析（2天）

股权激励实操与案例分析

讲师：雷勋华 时长：2天



课程收益

← 掌握股权激励的10种模式

← 掌握股权激励方案设计（10D模型）及其实施

← 掌握如何对加盟商和经销商实施股权激励

← 掌握拟上市公司如何实施股权激励

← 掌握股权激励如何影响利润和如何纳税

← 掌握跟投机制操作实务

← 掌握股权激励9大法律风险与防范方法

← 通过案例分析和学员讨论加深学员对股权激励实务操作的理解





课程对象：公司股东、董事长、董事、监事、经理、副经理、投资总监、人力资源总监

、财务总监、审计总监、投资经理、人力资源经理、财务经理、审计经理、中高层管理

人员等





课程特色：案例多，互动环节多，咨询式授课，实战派风格，追求“落地”文化



客户代表：公开课、中广核集团、中海油环保公司、清华大学总裁班、浙江大学总裁班

、上海交大总裁班、广东高校校办企业协会、佛山城投、云南能投、长江投资、上海绿

地、武汉城建、中宁化集团



课程大纲

模块一 股权激励概述

■ 什么是股权激励

■ 股权激励的原理

■ 股权激励的作用

■ 股权激励的利弊

【案例分析】安然事件



模块二 股权激励的10种主要模式

■ 股票期权模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】安泰科技（000969）

■ 限制性股票模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】中国联通（600050）

■ 业绩股票模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】福地科技（000828）

■ 虚拟股票模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】华为的员工持股计划

■ 武汉模式/ 延期支付模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】三木集团（000632）

■ 虚拟股票期权模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】上海贝岭（600171）

■ 股票增值权模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】富邦股份（300387）

■ 帐面价值增值权模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】北京九源网络

■ 员工持股计划模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】TCL集团

■ 管理层收购模式

➢ 模式介绍

➢ 优缺点分析

➢ 适用范围

【案例分析】粤美的



模块三 股权激励方案设计与实施

■ 股权激励计划的实施步骤

➢ 调研诊断

➢ 方案设计

➢ 方案实施

➢ 管理优化

■ 股权激励模式的选择

➢ 模式选择应考虑的因素

➢ 企业不同发展阶段模式选择

➢ 上市公司常用模式

➢ 非上市公司常用模式

■ 方案设计应遵循的5项原则

■ 10D模型在方案设计中的应用

➢ 如何确定目的

➢ 如何确定对象

➢ 如何确定模式

➢ 如何确定数量

➢ 如何确定价格

➢ 如何确定时间

➢ 如何确定载体

➢ 如何确定来源

➢ 如何确定条件

➢ 如何确定机制

■ 股权激励计划的调整与完善

➢ 业绩指标修订

➢ 资金来源修订

➢ 激励对象修订

➢ 股份数量修订

➢ 激励模式修订

【案例分析】海欣食品/江苏国泰/招商银行/美的集团/金宇生物



模块四 几类企业的股权激励方案设计

■ 如何对加盟商实施股权激励

■ 如何对经销商实施股权激励

■ 拟上市公司如何实施股权激励

➢ 拟上市公司和上市公司的异同

➢ 拟上市公司股权激励方案设计

➢ 拟上市公司常采用的股权激励模式

➢ 员工持股计划

➢ 期权激励计划

【案例分析】几家拟上市公司股权激励方案



模块五 跟投机制

■ 什么是跟投机制

■ 跟投机制的发展历程

■ 跟投机制与员工持股的异同

■ 跟投机制有哪些优势

■ 哪些业务/产品/项目适合实施跟投机制

■ 跟投机制的实施路径

➢ 组织形式

➢ 跟投范围

➢ 跟投比例

➢ 出资规定

➢ 退出机制

➢ 收益分配

■ 跟投机制操作原则和关注事项

➢ 操作原则

➢ 关注事项

【案例分析】海康威视/神州高铁/山钢金控



模块六 股权激励对利润和税收的影响

■ 股份激励方式对利润的影响

➢ 股权激励如何影响净利润

➢ 激励费用是一次确认还是分期确认

➢ 公允价值如何确定

➢ 如何进行会计处理

■ 非上市公司如何纳税

➢ 股权激励涉税政策梳理

➢ 员工直接持股且适用递延纳税政策

➢ 员工直接持股且不适用递延纳税政策

➢ 员工间接持股是否适用递延纳税政策

➢ 有限合伙企业持股平台涉税政策

➢ 有限责任公司持股平台涉税政策

■ 上市公司如何纳税

➢ 授予阶段的税务处理

➢ 股票期权行权前转让的税务处理

➢ 股票期权行权的税务处理

➢ 限制性股票解禁的税务处理

➢ 取得股权奖励的税务处理

➢ 股票转让阶段的税务处理

➢ 股票增值权的税务处理

➢ 上市公司企业所得税处理

【案例分析】深圳瑞和建筑等公司案例



模块七 股权激励风险防范

■ 合同风险

■ 虚拟股权激励的风险

■ 与投资人关系的处理

■ 员工辞职退出争议

■ 激励对象不适格

■ 创始股东出资存在瑕疵

■ 通过境外公司实施股权激励

■ 税务风险

■ 资本运作风险

【案例分析】美团/天夏智慧/富安娜