最新宏观经济及金融趋势解读

课程背景：

近期中央经济工作会议强调全面推进改革开放，主要目的是增强我国经济发展的内生动力，以开放促改革，以改革促发展，加快构建新发展格局。总体上看，全面推进改革开放是为了用好这一根本动力，推动实现更高质量发展。构建新发展格局，必须构建高水平社会主义市场经济体制，实行高水平对外开放，推动改革和开放相互促进。

与此同时，党中央、国务院提出的“服务实体经济、防控金融风险、深化金融改革”的总体要求，按照“坚决打好防范化解重大风险攻坚战”的决策部署，坚持严控风险的底线思维，坚持服务实体经济的根本目标，坚持宏观审慎管理与微观审慎监管相结合的监管理念，坚持有的放矢的问题导向，坚持积极稳妥审慎推进的基本思路，全面覆盖、统一规制各类金融机构的资产管理业务，实行公平的市场准入和监管，最大程度地消除监管套利空间，切实保护金融消费者合法权益，这一些列举措使得金融行业及监管更加高效。

本课程《最新宏观经济及金融趋势解读》目的主要是让学员及时了解中央重要经济会议精神和未来发展方向，掌握最新的资管行业对主要金融机构的展业规范和金融从业人员的合规要求，同时，针对当前形势下金融风险的主要问题进行深入分析，深刻理解系统性金融风险的成因和相应的防范措施，顺应当下宏观政策经济形势，进行必要的调整，助推工作。

课程收益：

■ 了解最新中央经济工作会议精神和发展趋势，掌握重要会议核心内容；

■ 熟悉当前金融监管下资管行业规范新细则，提升金融从业人员职业能力；

■ 掌握资本新规调整新方向和有效防范金融风险的措施，加强从业人员的合规性

课程时间：0.5天，3小时

课程对象：各大金融机构从业人员、上市公司董秘及财务总监、投资者等

课程方式：讲师授课+互动讨论

课程大纲

第一讲：中央经济工作会议解读

一、稳中求进、以进促稳、先立后破

1．高质量发展

2．宏观政策搭配发力

3．有效扩大需求的重要性

4.房地产市场平衡发展

5.巩固外贸基本盘

6.发展与安全的平衡

二、 长三角地区经济发展趋势

1. 国家十四五规划纲要对长三角一体化发展规划

2.上海市：中心辐射、两翼齐飞、新城发力、南北转型

3.江苏省：江海河湖联动发展格局、沿海高质量发展增长极、都市圈城市群竞争力

4.浙江省：高能级创新平台体系，六大重大科创平台

5.安徽省：一圈五区，特殊类型地区振兴发展，五个“区块链接

第二讲：最新金融监管形势及政策解读

一、 2018年资管新规指导意见解读

1. 打破刚需对付

2. 规范资金池

3. 调整期限错配

4. 消除多层嵌套

课堂讨论：为什么要对资产管理行业进行大调整？

二、 2023年资本新规10个重要解读

1.总体影响概述

1)划分银行所属档次

2)信用风险调整较大，利好银行

3)设置过渡期安排，利于银行缓冲和过渡

2.商业银行资本管理办法详细解读

1）新旧办法设置一年并行报送期

2） 下调住宅房地产开发贷自有资金比例

3）下调住宅房地产为抵押的资产权重

4）国内信用证的CCF下调

5）下调股权部分权重

6）简化贷款承诺豁免落地条款

7） 操作风险内部损失乘数调整安排

8）计入资本净额的损失准备的过渡期

9）第三支柱的5年过渡期安排

10）资本计量高级方法

3.如何应对新资本管理实施

1)做好统筹规划和资源保障

2)结合现状有序推进方案实施

3) 重视系统建设和数据治理

4)全面提升管理水平

课堂讨论：听课结束后，你认为可以从哪些方面入手应对新规实施？

第三讲：当前形势下防范金融风险

一、2023年政府工作报告：强调防范金融风险

1. 金融体制改革——2023年“一行一局一会”的重组，更加强调了金融监管职能

2. 主要风险领域——房地产和地方债务风险

3. 未来风险走向——暴雷可能性小

二、系统性金融风险防范

1. 何为系统性金融风险？

2. 系统性金融风险的主要表现

3. 系统性金融风险的主要成因

三、当前我国系统性金融风险隐患及防范措施

1.当前我国系统性风险主要来源

1）地方政府债务风险

2）非金融企业债务风险

3）中小金融机构业务风险

4）居民债务风险

2. 防范措施及路径

1）城投平台市场化改革

2）房地产开发产业专型升级

3）金融监管力度，提升中小金融机构风险管理能力

课堂讨论：听课结束后，你认为可以从哪些方面入手准备2024年金融防范工作？