《股权投资业务的风险管理》

《股权投资业务的风险管理》

主讲：李皖彰

【课程背景】

近年来，随着国内企业融资需求和投资者投资需求的快速增长，股权投资业务得到快速发展。然而风险却伴随相生，可能存在于募集、投资、管理、退出的每个环节，不仅来自外部环境，也存在于人员与产品自身。只有有效地识别、控制及规避风险，才能保证投资收益的实现，股权投资业务必须防患于未然，做好风险的识别与管理。

本课程设计者与讲授者李皖彰老师同时具备法学、经济学、商科的知识体系和海外访学经历，16年管理咨询与经营管理实践，服务过多家世界500强企业，了解国内央企国企集团企业的发展阶段与实际需求，作为本届北京市党外高级知识分子联谊会理事，北京市无党派代表人士，李老师用丰富的管理咨询与法律服务实践赋予理论知识生命力，摆脱法律的枯燥难弄，让员工听得进，用得到，入脑也入心。

【课程收益】

提升学员相关基本法律法规认知

增强学员合法合规经营意识，实现企业长久稳定发展

增强学员守法用法的自觉性，增强认识，严守边界、防范风险

【课程特色】

结合新形势、新常态、新问题，实时更新、灵活实用

以最新的法律法规与司法实践为依托

深入剖析法条及其背后的法律机理，实现理论与实践紧密结合

【课程对象】公司股东、经营管理者、中高层管理者

【课程时间】0.5-1天（2-6小时）

【课程大纲】

一、新公司法、股权与股权投资

当新《公司法》遇到《民法典》，听谁的？

公司治理：理解公司治理的底层逻辑

公司自治与信任的成本

企业家精神是什么？

股东与股权：股权本质上是什么权利？

股权架构与雷区

公司的有限责任与“刺破公司面纱”

二、“了解你的客户”：投资者风险揭示

公司自身的风险：控制权之争，谁说了算？

出生基因决定公司僵局

实际控制人是谁？

股权生命线是真的吗？

保持控制权与出局

同股不同权：股份少也能说得算！

权利的制衡：控股股东治理

进入与退出机制设计（股东失权制度）

三、股权投资业务的运营风险控制

基本原则

合格投资者内部审核

产品宣传推介

信息披露

内幕交易、利益冲突

投后管理

机构内部交易记录和档案管理

四、投资协议与常见风控条款

知情权条款

一票否决权条款

竞业禁止条款

创始人股权转让限制及股权兑现条款

优先股条款、优先权条款

反稀释条款

对赌条款

创始人股权回购条款

共同出售权条款

强制出授权条款

五、课程重点与要点回顾