《金融监管政策解读及对银行影响》

《金融监管政策解读及对银行的影响》

主讲：马老师 约6小时

一、全面加强金融监管的背景

1. 商业银行业务模式转变

2. 商业银行的系统性风险累积

3. 业务创新与监管滞后

二、主要金融监管政策梳理与解读

（一）央行的MPA考核要点

1、MPA考核主要内容

2、对商业银行的主要影响

（二）银监会8份监管文件要点解读

1、信托的风险防控银监会发（2016）58号文

2、58号文对结构性配资产品的杠杆进行了严格的限制

3、46号文开展“三套利”银行业治理工作通知

4、银监会53号文"不当业务"自查，理财和同业业务格局突变

5、6号文和45/46/53号文自查文件中哪些是新规定？

（1）同业投资不得进行多层嵌套

（2） “三套利”：严控银行理财嵌套

（3）将同业业务、投资业务、托管业务、理财业务等纳入流动性风险监测范围

（4）采取有效措施降低对同业存单等同业融资的依赖度

（5）将表外债券投资纳入统一监测范围

6、审慎规制局的7号文意味深长：主动承认监管自身缺陷

（1）《商业银行押品管理指引》

（2）《商业银行表外业务风险管理指引》（修订）

（3）《银行业金融机构股东管理办法》

（4）《商业银行委托贷款管理办法》

三、中央金融工作会议解读

（一）本次金融工作会议的重点

1件大事：

成立国务院金融稳定发展委员会

3项任务：

服务实体经济、防控金融风险、深化金融改革

4个原则：

（1）回归本源：服务实体经济；

（2）优化结构：质量优先、促进便利、降低成本、风险可控；

（3）强化监管：防范系统性风险为底线；

（4）市场导向：发挥市场的决定性作用，同时要加强政府宏观调控。

（二）本次金融工作会议的主要内容

1、金融稳定发展委员会与“一行三会”关系

2、国有和民营金融机构之间的差别

3、财政和金融之争画上句号

4、金融的本质是融资而非投资

5、保险的边缘化

6、互联网金融药丸

7、汇率的有趣表述

8、监管的逻辑：加强功能监管，更加重视行为监管

9、金融的永恒主题：防止发生系统性金融性风险！（31次）

10、唯一提到“金融创新”：推进“一带一路”建设金融创新，搞好相关制度设计

四、对金融市场释放的信号及对银行的影响：银行的苦日子来了

1、过去20年，五次全国金融工作会议，是中国金融大爆炸的历史。

2、最近五年金融扩张得太快、太猛（股市、汇市、楼市的动荡，以及“野蛮人”、“妖精

”、各路财团）

（1）高杠杆是“原罪”，是金融高风险的源头

（2）全社会资本的脱实向虚，会把实体经济转型升级的节奏完全打乱。

3、银行业为主的债务融资体系继续紧缩

4、股市继续开闸IPO，扩大直接融资规模

5、向资本收权：兴风作浪的资产大规模转移的要被严查或收编